[三季报]拾比佰(920768):2025年三季度报告

时间：2025年10月29日 18:31:04 中财网

原标题:拾比佰:2025年三季度报告

第一节 重要提示
公司董事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

公司负责人杜国栋、主管会计工作负责人田建龙及会计机构负责人（会计主管人员）余永正保证季度报告中财务报告的真实、准确、完整。

本季度报告未经会计师事务所审计。

本季度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。

事项	是或否
是否存在公司董事、高级管理人员对季度报告内容存在异议或无法保证其真实、 准确、完整	□是 √否
是否存在未出席董事会审议季度报告的董事	□是 √否
是否存在未按要求披露的事项	□是 √否
是否审计	□是 √否
是否被出具非标准审计意见	□是 √否

第二节 公司基本情况
一、 主要财务数据
单位：元

项目	报告期末 （2025年9月30日）	上年期末 （2024年12月31日）	报告期末比上年 期末增减比例%
资产总计	1,404,229,325.21	1,335,218,410.83	5.17%
归属于上市公司股东的净资产	698,860,284.20	653,035,949.75	7.02%
资产负债率%（母公司）	19.95%	20.24%	-
资产负债率%（合并）	50.23%	51.09%	-

项目	年初至报告期末 （2025年1-9月）	上年同期 （2024年1-9月）	年初至报告期末比上 年同期增减比例%
营业收入	1,335,034,104.57	1,191,121,315.16	12.08%
归属于上市公司股东的净利润	45,824,334.45	-6,866,067.69	767.40%
归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益后的净利润	45,772,071.86	-7,541,522.76	706.93%
经营活动产生的现金流量净额	75,744,528.88	-23,135,772.42	427.39%
基本每股收益（元/股）	0.41	-0.06	783.33%
加权平均净资产收益率%（依据归属于 上市公司股东的净利润计算）	6.78%	-1.05%	-
加权平均净资产收益率%（依据归属于 上市公司股东的扣除非经常性损益后 的净利润计算）	6.77%	-1.15%	-

项目	本报告期 （2025年7-9月）	上年同期 （2024年7-9月）	本报告期比上年同期 增减比例%
营业收入	485,687,570.13	379,003,831.05	28.15%
归属于上市公司股东的净利润	16,597,922.00	-6,363,396.38	360.83%
归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益后的净利润	16,501,275.14	-6,713,594.13	345.79%
经营活动产生的现金流量净额	74,008,052.84	20,885,830.33	254.35%
基本每股收益（元/股）	0.15	-0.06	350.00%
加权平均净资产收益率%（依据归属于 上市公司股东的净利润计算）	2.40%	-0.97%	-
加权平均净资产收益率%（依据归属于 上市公司股东的扣除非经常性损益后 的净利润计算）	2.39%	-1.03%	-

财务数据重大变动原因：
√适用 □不适用

合并资产负债表	报告期末	变动幅度	变动说明
项目	（2025年9月30日）
交易性金融资产	3,857,136.99	-	交易性金融资产较上年期末增加 385.71万元， 主要是公司为了资金的保值增值，使用短期闲置 资金进行理财，期末仍持有的理财产品，导致期 末交易性金融资产增加。
预付款项	56,405,406.48	37.28%	预付款项较上年期末增加 1,531.86万元，增幅 为37.28%，主要是报告期内，销售订单增长，大 宗材料备货需求增加，预付原材料采购款增加， 导致期末预付款项增加。
在建工程	3,103,989.89	-75.56%	在建工程较上年期末减少 959.86万元，降幅为 75.56%，主要是报告期子公司芜湖新材新产线建 设项目，达到可使用状态，转入固定资产，导致 在建工程期末余额减少。
使用权资产	468,026.85	-31.03%	使用权资产较上年期末减少21.06万元，降幅为 31.03%，主要是报告期内对使用权资产计提折旧 21.06万元，导致使用权资产期末余额减少。
其他非流动性资 产	4,846,547.24	1,762.79%	其他非流动性资产较上年期末增加458.64万元， 增幅为1,762.79%，主要是预付的购置长期资产 款项，导致其他非流动资产期末余额增加。
应付票据	128,347,572.97	53.50%	应付票据较上年期末增加 4,473.31万元，增幅 为53.50%，主要是在报告期内，公司优化了付款 结算方式，与主要供应商通过开具银行存兑汇票 结算的金额增加，导致报告期末应付票据余额增 加。
合同负债	35,826,844.13	64.56%	合同负债较上年期末增加 1,405.53万元，增幅 为64.56%，主要是收到的订单预付金增加，导致 合同负债期末余额增加。
一年内到期的非 流动负债	18,108,846.76	-41.97%	一年内到期的非流动负债较上年期末减少 1,309.52万元，降幅为 41.97%，主要是报告期 公司偿还了一年内到期的长期借款，导致一年内 到期的非流动负债期末余额减少。
长期借款	7,675,000	31.20%	长期借款较上年期末增加 182.50万元，增幅为 31.20%，主要是报告期新增一笔长期借款,导致 长期借款期末余额增加。
租赁负债	0	-100%	租赁负债本期为0，较上年期末减少31.58万元， 降幅为100.00%，主要是租赁资产的租赁期限于 12个月内到期，因此租赁负债期末余额重分类到 一年内到期的非流动负债列示，导致租赁负债期 末余额0。
递延所得税负债	49,558.65	112.74%	递延所得税负债较上年期末增加 2.63万元，增 幅为112.74%，主要是报告期内公允价值变动导 致的账面价值和计税基础差异。
合并利润表项目	年初至报告期末	变动幅度	变动说明
税金及附加	6,764,264.07	31.12%	税金及附加较上年同期增加 160.53万元，增幅
			为31.12%，主要是报告期缴纳的增值税增加，对 应的城市维护建设税、教育费附加及地方教育附 加增加及印花税增加所致。
其他收益	12,573,256.90	65.96%	其他收益较上年同期增加 499.72万元，增幅为 65.96%，主要是报告期子公司珠海新材、芜湖新 材享受《财政部、税务总局关于先进制造企业增 值税加计抵减政策》，进项税加计抵减，导致其 他收益的金额增加。
投资收益	47,704.30	198.16%	投资收益本期为4.77万元，增幅为198.16%，主 要是赎回到期的结构性存款产生的投资收益。
公允价值变动收 益	283,689.73	-	公允价值变动收益本期为28.37万元，主要报告 期内，结构性存款公允价值变动所致。
信用减值损失	-3,856,278.01	423.95%	信用减值损失本期为-385.63万元，主要是公司 预付给供应商的采购订金，因无法按期交货，存 在回收风险，公司对预付的采购订金单项计提坏 帐准备166.49万元，导致坏帐损失增加；其次， 报告期公司营业收入增长，期末应收账款余额增 加，对应的坏账损失计提增加，基于上述因素的 影响，导致信用减值损失增加。
资产处置收益	-386,860.14	4,085.57%	资产处置收益本期为-38.69万元，主要是报告期 内公司处置位于金湾区红旗镇限制类产能相关 设备等固定资产导致的损失。
营业外收入	100	-	营业外收入本期为 0.01万元，主要是报告期收 到的违规罚款收入，导致营业外收入增加。
营业外支出	50,000.00	-50.00%	营业外支出本期为5万元，主要是报告期公司通 过公益性社会组织向教育公益项目捐赠助学资 金所致。
所得税费用	4,403,828.91	312.30%	所得税费用本期为 440.38 万元，增幅为 312.30%，主要是报告期利润增加，弥补了以前 年度待弥补亏损，导致当期递延所得税费用增 加。
营业利润	50,278,063.36	668.73%	营业利润本期为 5,027.81 万元，增幅为 668.73%；利润总额本期为5,022.82万元，增幅 为661.81%；净利润本期为4,582.43万元，增幅 为767.40%；主要影响因素：随着“2030年碳达 峰、2060年碳中和”目标的提出，以节能、降耗、 减污为目标的绿色生产日益重视，行业工艺替代 速度加快，市场订单增加，营业收入增长；报告 期“国补”以旧换新政策持续发力，终端市场家 电类产品的销量持续增长，市场订单增加，营业 收入增长；随着新增产能的释放，固定成本摊薄， 同时公司加强内部管理，优化成本管控体系，产 品合格率、毛利率不断改善，公司盈利能力持续 改善。
利润总额	50,228,163.36	661.81%
净利润	45,824,334.45	767.40%
合并现金流量表 项目	年初至报告期末	变动幅度	变动说明
经营活动产生的 现金流量净额	75,744,528.88	427.39%	经营活动产生的现金流量净额本期为 7,574.45 万元，主要得益于两大因素：一是报告期内销售 收入增长，直接带动经营性现金流入增加；二是 往来款项结构优化，期末应收票据较上年减少 1,236.61万元（现金占用减少），应付票据较上 年增加4,473.31万元（支出节奏延缓）。上述因 素共同实现了经营性现金流入的增长与支出的 合理控制，最终推动经营活动现金流量净额大幅 改善。
筹资活动产生的 现金流量净额	-57,796,062.22	-179.20%	筹资活动产生的现金流量净额本期为-5,779.61 万元，主要因两方面导致：一方面公司为控制融 资成本偿还部分借款，另一方面为开具银行承兑 汇票支付的保证金增加。双重现金流出叠加，致 使筹资活动产生的现金流量净额为负。

年初至报告期末（1-9月）非经常性损益项目和金额：
√适用 □不适用
单位：元

项目	金额	说明
非流动资产处置损益	-386,860.14	/
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或 定量享受的政府补助除外）	120,446.00	/
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、 交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易 性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益	331,394.03	/
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回	0	/
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-49,900.00	/
其他符合非经常性损益定义的损益项目	0	/
非经常性损益合计	15,079.89	/
所得税影响数	-37,182.70	/
少数股东权益影响额（税后）	0	/
非经常性损益净额	52,262.59	/

补充财务指标：
□适用 √不适用

会计数据追溯调整或重述情况
√会计政策变更 □会计差错更正 □其他原因 □不适用
单位：元

科目	上年期末（上年同期）

	调整重述前	调整重述后
合并利润表项目：
销售费用	13,446,452.79	11,018,938.09
营业成本	1,109,737,190.43	1,112,164,705.13

二、 报告期期末的普通股股本结构、持股5%以上的股东或前十名股东情况 单位：股

普通股股本结构
股份性质	期初		本期变动	期末
	数量 比例%
				数量	比例%
无限售 条件股 份	无限售股份总数	76,571,789	69.00%	-77,503	76,494,286	68.93%
	其中：控股股东、实际控制 人	11,256,069	10.14%	0	11,256,069	10.14%
	董事、高管	132,497	0.12%	0	132,497	0.12%
	核心员工	0	0.00%	0	0	0.00%
有限售 条件股 份	有限售股份总数	34,398,211	31.00%	77,503	34,475,714	31.07%
	其中：控股股东、实际控制 人	33,768,211	30.43%	0	33,768,211	30.43%
	董事、高管	397,491	0.36%	0	397,491	0.36%
	核心员工	0	0.00%	0	0	0.00%
总股本	110,970,000	-	0	110,970,000	-
普通股股东人数	6,246

注：公司于2025年9月15日取消监事会，原监事所持股份已在离任后按北京证券交易所相关规则办理限售，因此，本报告期初、期末不再将其所持股份纳入董事、高管持股范围计算。

单位：股

持股5%以上的股东或前十名股东情况
序 号	股东名称	股东性质	期初持股数	持股变动	期末持股数	期末持股 比例%	期末持有限 售股份数量	期末持有无 限售股份数 量
1	珠海市拾比伯投 资管理有限公司	境内非国有 法人	28,860,000	0	28,860,000	26.0070%	21,645,000	7,215,000
2	拾比佰（澳门） 有限公司	境外法人	14,240,000	0	14,240,000	12.8323%	10,680,000	3,560,000
3	广东省科技创业 投资有限公司	国有法人	7,914,891	-438,221	7,476,670	6.7376%	0	7,476,670
4	杜国栋	境内自然人	1,924,280	0	1,924,280	1.7341%	1,443,211	481,069
5	程明	境内自然人	1,792,500	4,700	1,797,200	1.6195%	0	1,797,200
6	林文亮	境内自然人	411,400	401,223	812,623	0.7323%	0	812,623
7	葛跃进	境内自然人	0	754,638	754,638	0.6800%	0	754,638
8	国信证券股份有 限公司客户信用 交易担保证券账	境内非国有 法人	549,654	204,385	754,039	0.6795%	0	754,039
	户
9	虞静	境内自然人	750,000	0	750,000	0.6759%	0	750,000
10	徐利军	境内自然人	0	732,823	732,823	0.6604%	0	732,823
合计	-	56,442,725	1,659,548	58,102,273	52.3586%	33,768,211	24,334,062
持股5%以上的股东或前十名股东间相互关系说明： 珠海市拾比伯投资管理有限公司、拾比佰（澳门）有限公司、杜国栋：珠海拾比伯系公司实际控制人杜氏家族成员 ——杜文雄、杜文兴、杜文乐、杜国栋控制的企业；澳门拾比佰系公司实际控制人杜氏家族成员——杜半之、李琦琦控 制的企业。 除上述情形外，公司未知其他前十名股东之间是否存在关联关系，也未知是否属于一致行动人。

持股5%以上的股东或前十名股东是否存在质押、司法冻结股份
□是 √否

单位：股

前十名无限售条件股东情况
序号	股东名称	期末持有无限售条件股份数量
1	广东省科技创业投资有限公司	7,476,670
2	珠海市拾比伯投资管理有限公司	7,215,000
3	拾比佰（澳门）有限公司	3,560,000
4	程明	1,797,200
5	林文亮	812,623
6	葛跃进	754,638
7	国信证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户	754,039
8	虞静	750,000
9	徐利军	732,823
10	彭义	712,234
股东间相互关系说明： 珠海市拾比伯投资管理有限公司、拾比佰（澳门）有限公司：珠海拾比伯系公司实际控制人杜氏家 族成员——杜文雄、杜文兴、杜文乐、杜国栋控制的企业；澳门拾比佰系公司实际控制人杜氏家族成员 ——杜半之、李琦琦控制的企业。 除上述情形外，公司未知其他前十名无限售条件股东之间是否存在关联关系，也未知是否属于一致 行动人。

三、 存续至本期的优先股股票相关情况
□适用 √不适用


第三节 重大事件
重大事项的合规情况
√适用 □不适用

事项	报告期内是 否存在	是否经过内部审 议程序	是否及时履 行披露义务	临时公告查 询索引
诉讼、仲裁事项	是	不适用	不适用
对外担保事项	是	已事前及时履行	是	2024-066
对外提供借款事项	否	不适用	不适用
股东及其关联方占用或转移公司资金、 资产及其他资源的情况	否	不适用	不适用
日常性关联交易的预计及执行情况	是	已事前及时履行	是	2024-065
其他重大关联交易事项	否	不适用	不适用
经股东会审议通过的收购、出售资产、 对外投资事项或者本季度发生的企业合 并事项	否	不适用	不适用
股权激励计划、员工持股计划或其他员 工激励措施	否	不适用	不适用
股份回购事项	否	不适用	不适用
已披露的承诺事项	是	不适用	不适用	2021-065
资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、 质押的情况	是	已事前及时履行	是	2024-067
被调查处罚的事项	否	不适用	不适用
失信情况	否	不适用	不适用
其他重大事项	否	不适用	不适用

重大事项详情、进展情况及其他重大事项
□适用 √不适用


第四节 财务会计报告
一、 财务报告的审计情况

是否审计

否

二、 财务报表
(一) 合并资产负债表
单位：元

项目	2025年9月30日	2024年12月31日
流动资产：
货币资金	102,970,951.31	84,914,689.44
结算备付金	0	0
拆出资金	0	0
交易性金融资产	3,857,136.99	0
衍生金融资产	0	0
应收票据	198,892,290.05	211,258,369.44
应收账款	312,110,123.26	245,077,374.00
应收款项融资	94,387,341.83	96,749,563.39
预付款项	56,405,406.48	41,086,780.87
应收保费	0	0
应收分保账款	0	0
应收分保合同准备金	0	0
其他应收款	5,930,995.92	4,752,553.42
其中：应收利息	0	0
应收股利	0	0
买入返售金融资产	0	0
存货	216,364,111.76	236,837,784.63
其中：数据资源	0	0
合同资产	0	0
持有待售资产	0	0
一年内到期的非流动资产	0	0
其他流动资产	28,878,130.07	27,025,155.64
流动资产合计	1,019,796,487.67	947,702,270.83
非流动资产：
发放贷款及垫款	0	0
债权投资	0	0
其他债权投资	0	0
长期应收款	0	0
长期股权投资	0	0
其他权益工具投资	0	0
其他非流动金融资产	0	0
投资性房地产	10,532,695.82	11,280,989.71
固定资产	301,048,986.35	293,081,710.33
在建工程	3,103,989.89	12,702,631.18
生产性生物资产	0	0
油气资产	0	0
使用权资产	468,026.85	678,638.91
无形资产	40,004,581.48	40,909,932.36
其中：数据资源	0	0
开发支出	0	0
其中：数据资源	0	0
商誉	0	0
长期待摊费用	3,625,895.07	3,420,595.59
递延所得税资产	20,802,114.84	25,181,464.93
其他非流动资产	4,846,547.24	260,176.99
非流动资产合计	384,432,837.54	387,516,140.00
资产总计	1,404,229,325.21	1,335,218,410.83
流动负债：
短期借款	124,017,381.67	168,087,944.46
向中央银行借款	0	0
拆入资金	0	0
交易性金融负债	0	0
衍生金融负债	0	0
应付票据	128,347,572.97	83,614,496.46
应付账款	188,844,744.08	167,797,581.90
预收款项	0	0
合同负债	35,826,844.13	21,771,523.25
卖出回购金融资产款	0	0
吸收存款及同业存放	0	0
代理买卖证券款	0	0
代理承销证券款	0	0
应付职工薪酬	11,713,886.25	11,511,869.68
应交税费	4,772,102.97	3,738,658.78
其他应付款	2,028,235.65	2,123,252.76
其中：应付利息	0	0
应付股利	0	0
应付手续费及佣金	0	0
应付分保账款	0	0
持有待售负债	0	0
一年内到期的非流动负债	18,108,846.76	31,204,082.82
其他流动负债	149,467,512.25	146,671,133.07
流动负债合计	663,127,126.73	636,520,543.18
非流动负债：
保险合同准备金	0	0
长期借款	7,675,000.00	5,850,000.00
应付债券	0	0
其中：优先股	0	0
永续债	0	0
租赁负债	0	315,833.63
长期应付款	0	0
长期应付职工薪酬	0	0
预计负债	5,144,776.71	6,751,522.05
递延收益	29,372,578.92	32,721,266.64
递延所得税负债	49,558.65	23,295.58
其他非流动负债	0	0
非流动负债合计	42,241,914.28	45,661,917.90
负债合计	705,369,041.01	682,182,461.08
所有者权益（或股东权益）：
股本	110,970,000.00	110,970,000.00
其他权益工具	0	0
其中：优先股	0	0
永续债	0	0
资本公积	291,386,983.72	291,386,983.72
减：库存股	0	0
其他综合收益	0	0
专项储备	0	0
盈余公积	29,016,069.05	29,016,069.05
一般风险准备	0	0
未分配利润	267,487,231.43	221,662,896.98
归属于母公司所有者权益合计	698,860,284.20	653,035,949.75
少数股东权益	0	0
所有者权益（或股东权益）合计	698,860,284.20	653,035,949.75
负债和所有者权益（或股东权益）总计	1,404,229,325.21	1,335,218,410.83

法定代表人：杜国栋 主管会计工作负责人：田建龙 会计机构负责人：余永正

(二) 母公司资产负债表
单位：元

项目	2025年9月30日	2024年12月31日
流动资产：
货币资金	733,056.81	34,167,267.97
交易性金融资产	3,857,136.99	0
衍生金融资产	0	0
应收票据	126,572,997.25	117,322,517.36
应收账款	292,159,071.09	267,521,663.89
应收款项融资	762,249.20	987,766.72
预付款项	193,535.21	1,094,109.09
其他应收款	2,257,524.44	2,060,749.75
其中：应收利息	0	0
应收股利	0	0
买入返售金融资产	0	0
存货	596,118.79	8,230,780.10
其中：数据资源	0	0
合同资产	0	0
持有待售资产	0	0
一年内到期的非流动资产	0	0
其他流动资产	2,409,179.86	2,852,170.36
流动资产合计	429,540,869.64	434,237,025.24
非流动资产：
债权投资	0	0
其他债权投资	0	0
长期应收款	0	0
长期股权投资	361,443,500.00	361,443,500.00
其他权益工具投资	0	0
其他非流动金融资产	0	0
投资性房地产	10,532,695.82	11,280,989.71
固定资产	484,702.16	1,324,564.82
在建工程	0	0
生产性生物资产	0	0
油气资产	0	0
使用权资产	0	0
无形资产	464,063.69	586,428.68
其中：数据资源	0	0
开发支出	0	0
其中：数据资源	0	0
商誉	0	0
长期待摊费用	291,154.84	410,673.31
递延所得税资产	1,095,491.57	1,523,892.54
其他非流动资产	2,976,000.00	0
非流动资产合计	377,287,608.08	376,570,049.06
资产总计	806,828,477.72	810,807,074.30
流动负债：
短期借款	26,015,937.50	27,023,527.78
交易性金融负债	0	0
衍生金融负债	0	0
应付票据	2,000,000.00	10,042,508.53
应付账款	1,984,324.17	2,199,342.88
预收款项	0	0
合同负债	994,682.75	3,887,674.71
卖出回购金融资产款	0	0
应付职工薪酬	707,104.63	711,947.54
应交税费	127,485.37	96,384.85
其他应付款	1,475,461.29	1,598,252.74
其中：应付利息	0	0
应付股利	0	0
持有待售负债	0	0
一年内到期的非流动负债	11,613,257.50	19,818,194.44
其他流动负债	105,538,369.53	94,217,624.40
流动负债合计	150,456,622.74	159,595,457.87
非流动负债：
长期借款	7,500,000.00	0
应付债券	0	0
其中：优先股	0	0
永续债	0	0
租赁负债	0	0
长期应付款	0	0
长期应付职工薪酬	0	0
预计负债	714,685.68	1,284,144.96
递延收益	2,269,031.64	3,195,321.78
递延所得税负债	1,784.25	0
其他非流动负债	0	0
非流动负债合计	10,485,501.57	4,479,466.74
负债合计	160,942,124.31	164,074,924.61
所有者权益（或股东权益）：
股本	110,970,000.00	110,970,000.00
其他权益工具	0	0
其中：优先股	0	0
永续债	0	0
资本公积	291,649,717.02	291,649,717.02
减：库存股	0	0
其他综合收益	0	0
专项储备	0	0
盈余公积	29,016,069.05	29,016,069.05
一般风险准备	0	0
未分配利润	214,250,567.34	215,096,363.62
所有者权益（或股东权益）合计	645,886,353.41	646,732,149.69
负债和所有者权益（或股东权益）总计	806,828,477.72	810,807,074.30

法定代表人：杜国栋 主管会计工作负责人：田建龙 会计机构负责人：余永正 （未完）