[三季报]并行科技(920493):2025年三季度报告

时间：2025年10月29日 21:20:27 中财网

原标题:并行科技:2025年三季度报告

第一节 重要提示
公司董事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

公司负责人陈健、主管会计工作负责人杨爱红及会计机构负责人（会计主管人员）杨爱红保证季度报告中财务报告的真实、准确、完整。

本季度报告未经会计师事务所审计。

本季度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。

事项	是或否
是否存在公司董事、高级管理人员对季度报告内容存在异议或无法保证其真实、 准确、完整	□是 √否
是否存在未出席董事会审议季度报告的董事	□是 √否
是否存在未按要求披露的事项	□是 √否
是否审计	□是 √否
是否被出具非标准审计意见	□是 √否

第二节 公司基本情况

一、 主要财务数据
单位：元

项目	报告期末 （2025年9月30日）	上年期末 （2024年12月31日）	报告期末比上年 期末增减比例%
资产总计	2,213,285,613.85	1,536,302,653.86	44.07%
归属于上市公司股东的净资产	421,723,777.77	349,504,314.22	20.66%
资产负债率%（母公司）	73.33%	65.85%	-
资产负债率%（合并）	80.36%	76.53%	-

项目	年初至报告期末 （2025年1-9月）	上年同期 （2024年1-9月）	年初至报告期末比上 年同期增减比例%
营业收入	734,033,217.22	433,703,586.93	69.25%
归属于上市公司股东的净利润	8,408,010.41	3,015,822.76	178.80%
归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益后的净利润	7,814,524.93	727,507.18	974.15%
经营活动产生的现金流量净额	73,103,379.72	19,586,258.45	273.24%
基本每股收益（元/股）	0.14	0.05	180.00%
加权平均净资产收益率%（依据归属于 上市公司股东的净利润计算）	2.18%	0.88%	-
加权平均净资产收益率%（依据归属于 上市公司股东的扣除非经常性损益后 的净利润计算）	2.02%	0.21%	-

项目	本报告期 （2025年7-9月）	上年同期 （2024年7-9月）	本报告期比上年同期 增减比例%
营业收入	276,360,399.94	163,323,206.53	69.21%
归属于上市公司股东的净利润	3,329,384.38	-1,214,773.36	374.07%
归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益后的净利润	3,299,532.68	-3,052,125.77	208.11%
经营活动产生的现金流量净额	33,841,567.20	37,190,812.91	-9.01%
基本每股收益（元/股）	0.05	-0.02	350.00%
加权平均净资产收益率%（依据归属于 上市公司股东的净利润计算）	0.65%	-0.35%	-
加权平均净资产收益率%（依据归属于 上市公司股东的扣除非经常性损益后 的净利润计算）	0.64%	-0.88%	-

财务数据重大变动原因：

合并资产负债表 项目	报告期末 （2025年9月30 日）	变动幅度	变动说明
货币资金	375,922,757.94	31.51%	经营净现金流入为 73,103,379.72元和融资净现金流 入为 413,568,141.34元，投资活动产生的现金流量 净额为-399,090,643.06元，现金余额增加。
固定资产	1,110,692,339.76	31.85%	随着算力服务市场需求持续增长，为服务当前在手 订单用户，公司持续扩充自有算力资源池，算力设 备增长较快。
应收票据	4,902,267.43	32.26%	主要是企业客户的商业票据有所增加。
应收账款	200,239,401.75	119.31%	随算力服务业务规模扩大以及后付费客户增加，算 力服务业务收入的未回款项有所增加。
预付款项	4,352,499.19	108.53%	随算力服务业务规模扩大，预付技术服务费用增加。
其他应收款	9,369,902.02	34.75%	主要是本期使用权资产租赁支付的押金有所增加。
合同资产	416,983.60	-60.56%	本期合同资产回款，导致余额减少。
使用权资产	88,918,443.24	172.23%	主要是新增算力设备使用权资产租赁。
在建工程	76,092,542.12	108.85%	主要是本期采购的算力设备及配件已到货但是尚未 上线投入使用。
其他非流动资产	68,384,685.06	12397.89%	因为算力服务业务发展需要，公司加大了算力设备 等固定资产的投入，预付的设备采购款项增加。
应付票据	17,920.00	-95.88%	本期票据大部分完成支付，余额减少。
应付账款	203,226,375.59	137.80%	本期算力设备资产采购增加，未到付款账期，应付 余额增加。
应付职工薪酬	12,222,854.78	-68.98%	期初金额含上年度的年终奖金金额，本期已经支付， 因此期末余额大幅减少。
应交税费	1,674,642.38	217.89%	主要为应交的增值税额有所增加。
其他应付款	1,765,633.02	-49.02%	上年末预提的机房搬迁相关款项完成支付，余额减 少。
一年内到期的非 流动负债	198,603,866.55	112.99%	主要是随长期银行贷款增加，一年内到期的长期银 行贷款有所增加。
其他流动负债	2,548,386.68	58.02%	待转销项税金额减少。
长期借款	413,945,793.58	71.15%	随算力服务业务规模扩大，公司持续通过长期银行 贷款筹措固定资产资本开支所需现金。
租赁负债	52,652,521.54	459.24%	本期新增使用权资产，从而导致租赁增加。
长期应付款	75,741,696.51	418.59%	主要是售后租回款，本期有新增售后租回，导致同 比增加较大。
递延所得税负债	7,952.84	-89.59%	递延所得税资产与递延所得税负债抵消之后的净额 列示金额较上期减少较多。
合并利润表项目	年初至报告期末	变动幅度	变动说明
营业收入	734,033,217.22	69.25%	公司主营业务算力服务快速增长所致。
营业成本	566,273,388.05	94.32%	随主营业务算力服务收入增长，营业成本也呈大幅 增长趋势。
财务费用	21,721,698.85	156.16%	主要是银行贷款增加，导致利息费用增加。
其他收益	770,873.12	-76.73%	本期没有增值税退税以及政府项目验收，所以其他 收益较上期金额减少。
信用减值损失	-9,970,765.29	179.98%	随应收帐款增加，坏账计提相应增加。
资产减值损失	-5,448.33	-90.16%	本期新增的合同资产较少，同时有合同资产回款， 从而导致坏账计提远低于去年同期金额。
资产处置收益	120,588.79	-47.86%	本期出售自有的设备产生的收益，低于去年同期金 额。
营业利润	11,781,902.38	106.82%	由于主营业务算力服务快速增长，毛利增长较快， 整体营业利润增加。
所得税费用	1,529,195.23	232.06%	母公司扭亏为盈，冲回以前因为亏损产生的待抵扣 递延所得税资产，导致本期产生所得税费用。
净利润	10,251,926.05	112.81%	由于主营业务算力服务快速增长，毛利增长较快， 整体净利润增加。
归属于母公司所 有者的净利润	8,408,010.41	178.80%	由于主营业务算力服务快速增长，毛利增长较快， 整体净利润增加。
合并现金流量表 项目	年初至报告期末	变动幅度	变动说明
经营活动产生的 现金流量净额	73,103,379.72	273.24%	营业收入快速增加带来经营现金流增加。
投资活动产生的 现金流量净额	-399,090,643.06	9.09%	主要是随业务规模扩大，本期持续采购算力设备， 固定资产增加。
筹资活动产生的 现金流量净额	413,568,141.34	36.26%	主要是随业务规模扩大，公司通过各类融资渠道， 增加借款，用于购买算力设备。同时本期收到员工 缴纳的期权行权款项。

年初至报告期末（1-9月）非经常性损益项目和金额：
√适用 □不适用
单位：元

项目	金额	说明
非流动资产处置损益	120,588.79
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照 国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）	534,907.41
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-781.10
其他符合非经常性损益定义的损益项目
非经常性损益合计	654,715.10
所得税影响数	144,322.66
少数股东权益影响额（税后）	-83,093.04
非经常性损益净额	593,485.48

补充财务指标：
√适用 □不适用
单位：元

	类别/项目	营业收入	营业成本	毛利率%	营业收入比 上年同期增 减%	营业成本比 上年同期增 减%	毛利率比上 年同期增 减%
	算力服务	696,773,290.19	544,131,484.60	21.91%	69.76%	98.16%	-11.19%
	超算云系 统	22,250,675.08	11,769,766.00	47.10%	256.13%	126.81%	30.15%
	超算软件 与技术服 务	8,676,596.13	3,402,448.62	60.79%	-21.17%	-36.51%	9.47%
	超算会议 及其他服 务	6,332,655.82	6,969,688.83	-10.06%	5.71%	11.23%	-5.46%
	合计	734,033,217.22	566,273,388.05	22.85%	69.25%	94.32%	-9.96%

会计数据追溯调整或重述情况
□会计政策变更 □会计差错更正 □其他原因 √不适用
二、 报告期期末的普通股股本结构、持股5%以上的股东或前十名股东情况 单位：股

普通股股本结构
股份性质	期初		本期变动	期末
	数量 比例%
				数量	比例%
无限售 条件股 份	无限售股份总数	41,296,948	69.1632%	0	41,296,948	69.1632%
	其中：控股股东、实际控制人	4,500	0.0075%	0	4,500	0.0075%
	董事、高管	14,625	0.0245%	0	14,625	0.0245%
	核心员工	327,053	0.5477%	-139,479	187,574	0.3141%
有限售 条件股 份	有限售股份总数	18,412,457	30.8368%	0	18,412,457	30.8368%
	其中：控股股东、实际控制人	10,036,000	16.8081%	0	10,036,000	16.8081%
	董事、高管	76,375	0.1279%	0	76,375	0.1279%
	核心员工	585,750	0.9810%	0	585,750	0.9810%
总股本	59,709,405	-	0	59,709,405	-
普通股股东人数	15,027

单位：股

持股5%以上的股东或前十名股东情况
序号	股东名称	股东性质	期初持股数	持股变动	期末持股数	期末持股比例%	期末持有限售 股份数量	期末持有无限 售股份数量
1	陈健	境内自然人	7,641,500	0	7,641,500	12.7978%	7,639,250	2,250
2	北京鼎健投资中心 （有限合伙）	境内非国有法人	5,000,000	0	5,000,000	8.3739%	5,000,000	0
3	吕大龙	境内自然人	4,094,200	0	4,094,200	6.8569%	0	4,094,200
4	西藏龙芯投资有限 公司	境内非国有法人	2,800,000	0	2,800,000	4.6894%	0	2,800,000
5	贺玲	境内自然人	2,399,000	0	2,399,000	4.0178%	2,396,750	2,250
6	清控银杏南通创业 投资基金合伙企业 （有限合伙）	境内非国有法人	2,757,255	-436,455	2,320,800	3.8868%	0	2,320,800
7	北京嘉健投资中心 （有限合伙）	境内非国有法人	1,214,091	0	1,214,091	2.0333%	1,214,091	0
8	银杏华清投资基金 管理（北京）有限 公司	境内非国有法人	1,163,400	0	1,163,400	1.9484%	0	1,163,400
9	北京弘健投资中心 （有限合伙）	境内非国有法人	1,127,898	0	1,127,898	1.8890%	1,127,898	0
10	北京马力天使投资 中心（有限合伙）	境内非国有法人	1,005,264	0	1,005,264	1.6836%	0	1,005,264
合计	-	29,202,608	-436,455	28,766,153	48.1769%	17,377,989	11,388,164
持股 5%以上的股东或前十名股东间相互关系说明： 1、股东陈健先生系股东北京鼎健投资中心（有限合伙）、北京嘉健投资中心（有限合伙）、北京弘健投资中心（有限合伙）执行事务合伙人； 2、股东陈健先生、贺玲女士为夫妻关系；

3、股东吕大龙先生为股东西藏龙芯投资有限公司、银杏华清投资基金管理（北京）有限公司实际控制人； 4、股东吕大龙先生为清控银杏南通创业投资基金合伙企业（有限合伙）之私募基金管理人清控银杏创业投资管理（北京）有限公司的实际控制 人。


持股5%以上的股东或前十名股东是否存在质押、司法冻结股份
□是 √否

单位：股

前十名无限售条件股东情况
序号	股东名称	期末持有无限售 条件股份数量
1	吕大龙	4,094,200
2	西藏龙芯投资有限公司	2,800,000
3	清控银杏南通创业投资基金合伙企业（有限合伙）	2,320,800
4	银杏华清投资基金管理（北京）有限公司	1,163,400
5	北京马力天使投资中心（有限合伙）	1,005,264
6	上海宝厦物贸有限公司	360,000
7	中国银河证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户	315,631
8	上海宝翔通用航空控股有限公司	293,041
9	白庆亮	281,100
10	北京银行股份有限公司－创金合信北证 50成份指数增强型证券投资基金	229,373
股东间相互关系说明： 1、股东吕大龙先生为股东西藏龙芯投资有限公司、银杏华清投资基金管理（北京）有限公司 实际控制人； 2、股东吕大龙先生为清控银杏南通创业投资基金合伙企业（有限合伙）之私募基金管理人清 控银杏创业投资管理（北京）有限公司的实际控制人。 3、股东上海宝厦物贸有限公司、上海宝翔通用航空控股有限公司同受恒升资本管理有限公司 控制，且最终同受秦懽煌实际控制。

三、 存续至本期的优先股股票相关情况
□适用 √不适用


第三节 重大事件
重大事项的合规情况
√适用 □不适用

事项	报告期内是 否存在	是否经过内部审 议程序	是否及时履 行披露义务	临时公告查 询索引
诉讼、仲裁事项	否	不适用	不适用	-
对外担保事项	是	已事前及时履行	是	2024-110 、 2024-131、 2024-139、 2025-004
对外提供借款事项	否	不适用	不适用	-
股东及其关联方占用或转移公司资金、 资产及其他资源的情况	否	不适用	不适用	-
日常性关联交易的预计及执行情况	是	已事前及时履行	是	2025-039
其他重大关联交易事项	是	已事前及时履行	是	2025-038
经股东会审议通过的收购、出售资产、 对外投资事项或者本季度发生的企业合 并事项	是	已事前及时履行	是	2025-103
股权激励计划、员工持股计划或其他员 工激励措施	是	已事前及时履行	是	2024-004
股份回购事项	否	不适用	不适用	-
已披露的承诺事项	是	不适用	是	公司向不特 定合格投资 者公开发行 股票并在北 京证券交易 所上市《招 股说明书》 第四节 发 行人基本情 况之“九、 重要承诺”
资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、 质押的情况	是	已事前及时履行	是	2024-090、 2024-094、 2024-105、 2025-023、 2025-024、公 司向不特定 合格投资者 公开发行股 票并在北京 证券交易所 上市《招股 说明书》第 十节 其他重要事 项之“三、可 能产生重大
				影响的诉 讼、仲裁事 项”之“北龙 超云与东网 科技服务合 同纠纷案”
被调查处罚的事项	否	不适用	不适用	-
失信情况	否	不适用	不适用	-
其他重大事项	否	不适用	不适用	-

重大事项详情、进展情况及其他重大事项
√适用 □不适用

一、对外担保事项 单位：元 实际履行 临时公 担保余 担保期间 担保期间 担保 责任 担保对象 担保金额 担保责任 告查询 额 起始日期 终止日期 类型 类型 的金额 索引 北京北龙 超级云计 2027年 9 2030年 9 20,000,000 2,000,000 18,000,000 保证 连带 2024-110 算有限责 月 9日 月 8日 任公司 北京北龙 2025年 超级云计 2028年 10,000,000 - 10,000,000 11月 10 保证 连带 2024-131 算有限责 11月 9日 日 任公司 北京北龙 超级云计 2026年 6 2029年 6 10,000,000 - 10,000,000 保证 连带 2024-139 算有限责 月 9日 月 8日 任公司 宁夏超算 2026年 3 2029年 3 云科技有 10,000,000 - 10,000,000 保证 连带 2025-004 月 23日 月 22日 限公司 总计 50,000,000 2,000,000 48,000,000 - - - - - 注：存续至报告期末的对外担保事项系公司为其控股子公司北京北龙超级云计算有限责任公司和全资子 公司宁夏超算云科技有限公司申请银行授信提供连带责任保证担保。 截至报告期末，公司的对外担保情况如下表所示： 单位：元 项目汇总 担保金额 担保余额 公司对外提供担保（包括公司、控股子公司的 50,000,000 2,000,000 对外担保，以及公司对控股子公司的担保） 公司及子公司为股东、实际控制人及其关联方 - - 提供担保 直接或间接为资产负债率超过 70%（不含本 40,000,000 2,000,000 数）的被担保对象提供的债务担保金额 公司担保总额超过净资产 50%（不含本数）部 - - 分的金额
	担保对象	担保金额	担保余 额	实际履行 担保责任 的金额	担保期间 起始日期	担保期间 终止日期	担保 类型	责任 类型	临时公 告查询 索引
	北京北龙 超级云计 算有限责 任公司	20,000,000	2,000,000	18,000,000	2027年 9 月 9日	2030年 9 月 8日	保证	连带	2024-110
	北京北龙 超级云计 算有限责 任公司	10,000,000	-	10,000,000	2025年 11月 10 日	2028年 11月 9日	保证	连带	2024-131
	北京北龙 超级云计 算有限责 任公司	10,000,000	-	10,000,000	2026年 6 月 9日	2029年 6 月 8日	保证	连带	2024-139
	宁夏超算 云科技有 限公司	10,000,000	-	10,000,000	2026年 3 月 23日	2029年 3 月 22日	保证	连带	2025-004
	总计	50,000,000	2,000,000	48,000,000	-	-	-	-	-
	项目汇总	担保金额	担保余额
	公司对外提供担保（包括公司、控股子公司的 对外担保，以及公司对控股子公司的担保）	50,000,000	2,000,000
	公司及子公司为股东、实际控制人及其关联方 提供担保	-	-
	直接或间接为资产负债率超过 70%（不含本 数）的被担保对象提供的债务担保金额	40,000,000	2,000,000
	公司担保总额超过净资产 50%（不含本数）部 分的金额	-	-

二、日常性关联交易的预计及执行情况 单位：元 具体事项类型 主要交易内容 2025年度预计金额 2025年1-9月发生金额 购买原材料、燃料和动 采购机时、软件、网络 4,000,000.00 618,213.24 力、接受劳务 费等 销售产品、商品、提供 提供超算云服务、超算 100,000.00 2,807.54 劳务 云会议服务 三、其他重大关联交易事项 公司及其控股子公司向关联方北京同创嘉业建设开发有限公司（以下简称“同创嘉业”）租赁办公 场地，并签署房屋租赁合同。根据公司及其控股子公司与同创嘉业签署的《房屋租赁合同》，2025年度 及后续租期相关合同产生的关联交易总金额预计不超过 1,200万元，具体金额以实际发生额为准。具体 内容详见公司于 2025年 4月 28日在北京证券交易所官网（http：//www.bse.cn/）披露的公告《北京并行 科技股份有限公司关联交易公告》（公告编号：2025-038）。 2025年 1月至 9月，公司及其控股子公司向同创嘉业支付租金 3,029,324.05元。 四、经股东会审议通过的收购资产事项 单位：元 是否构成 临时公告 是否构成 事项类型 交易对方 交易标的 交易对价 对价金额 重大资产 披露时间 关联交易 重组 AI算力服 山东正云 2025年 7 务器、存 收购资产 信息科技 现金 71,500,000.00 否 否 月 25日 储和交换 有限公司 机 五、股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施 1、股权激励计划概要 截至报告期末，公司存在两期尚在有效期的股票期权激励计划，具体情况如下： （1）2022年股权激励计划：2022年 4月 26日，公司召开第三届董事会第二次会议及第三届监事 会第二次会议，审议通过《关于<北京并行科技股份有限公司 2022年股权激励计划（草案）>的议案》。 该议案于 2022年 5月 17日经公司 2021年年度股东会审议通过。根据全国股转公司的反馈意见及公司 实际情况，公司对于上述股权激励计划进行四次修订。《北京并行科技股份有限公司股权激励计划（草 案）（第四次修订稿）》（以下简称“《2022年股权激励计划》”）于 2023年 3月 17日经第三届董事会 第十四次会议、第三届监事会第十二次会议审议通过，并于 2023年 4月 10日召开的 2022年年度股东 会审议通过。公司于 2023年 3月 21日在全国中小企业股份转让系统信息披露平台（www.neeq.com.cn） 披露上述股权激励计划草案修订稿。 （2）2024年股权激励计划：公司于 2024年 2月 20日召开 2024年第二次临时股东会，审议通过《关 于公司<2024年股权激励计划（草案）>的议案》（以下简称“《2024年股权激励计划》”）《关于公司
	具体事项类型	主要交易内容	2025年度预计金额	2025年1-9月发生金额
	购买原材料、燃料和动 力、接受劳务	采购机时、软件、网络 费等	4,000,000.00	618,213.24
	销售产品、商品、提供 劳务	提供超算云服务、超算 云会议服务	100,000.00	2,807.54
	事项类型	临时公告 披露时间	交易对方	交易标的	交易对价	对价金额	是否构成 关联交易	是否构成 重大资产 重组
	收购资产	2025年 7 月 25日	山东正云 信息科技 有限公司	AI算力服 务器、存 储和交换 机	现金	71,500,000.00	否	否

<2024年股权激励计划实施考核管理办法>的议案》《关于公司<2024年股权激励计划首次授予的激励对 象名单>的议案》等议案。 2、报告期内股权激励对象范围 （1）报告期内，2022年股权激励计划的激励对象 37人，包括本次股权激励计划披露之日确定的、 且报告期内在公司（含子公司）任职的公司高级管理人员、核心员工。 （2）报告期内，2024年股权激励计划首次授予部分的激励对象 161人，包括本次股权激励计划首 次授予激励对象名单确定的、且报告期内在公司（含子公司）任职的公司董事、高级管理人员、核心员 工，以及对公司经营业绩和未来发展有直接影响的其他员工，激励对象中不包括公司独立董事、监事及 外籍员工；2024年股权激励计划预留授予部分的激励对象 63人，包括本次股权激励计划预留授予激励 对象名单确定的、且报告期内在公司（含子公司）任职的公司高级管理人员、核心员工，以及对公司经 营业绩和未来发展有直接影响的其他员工，激励对象中不包括公司独立董事、监事及外籍员工或单独或 合计持有公司 5%以上股份的股东或公司实际控制人及其配偶、父母、子女。 3、报告期内授出、行使和失效的权益总额 报告期内，不存在授出、行使权益或权益失效的情况。 4、报告期末累计已授出但尚未行使的权益总额 截至报告期末，累计已授出但尚未行使的权益合计 981,000份。 5、报告期内权益价格、权益数量历次调整的情况以及经调整后的最新权益价格与权益数量 报告期内，不存在权益价格、权益数量调整情况。 6、报告期内董事、高级管理人员获授、行使权益的情况和失效的权益数量 报告期内，公司董事、高级管理人员不存在获授、行使权益或权益失效的情况。 7、因激励对象行使权益所引起的股本变动情况 报告期内，不存在因激励对象行使权益引起股本变动的情况。 8、股权激励的会计处理方法及股权激励费用对公司业绩的影响 （1）2022年股权激励计划的会计处理方法及股权激励费用对公司业绩的影响详见公司于 2022年 6 月 23日披露于全国中小企业股份转让系统信息披露平台（www.neeq.com.cn）的《北京并行科技股份有 限公司股权激励计划股票期权授予结果公告》之“三、对公司财务状况的影响”。 （2）2024年股权激励计划的会计处理方法及股权激励费用对公司业绩的影响详见公司于 2024年 4 月 9日在北京证券交易所官网（http：//www.bse.cn/）披露的公告《北京并行科技股份有限公司 2024年 股权激励计划股票期权授予结果公告》（公告编号：2024-051）之“三、对公司财务状况的影响”。 9、报告期内激励对象获授权益、行使权益的条件是否成就的说明

公司 2024年股权激励计划无获授权益条件。截至报告期末，2024年股权激励计划第二个行权期激 励对象行使权益的条件尚未成就。 10、报告期内终止实施股权激励的情况及原因 报告期内，不存在终止实施股权激励的情况。 六、已披露的承诺事项 承诺具体内容详见公司向不特定合格投资者公开发行股票并在北京证券交易所上市的《招股说明 书》。报告期内，承诺事项不存在超期未履行完毕的情形，相关承诺主体未发生违反承诺行为。 七、资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 单位：元 权利受限类 占总资产的 资产名称 资产类别 账面价值 发生原因 型 比例% 服务器及配套 固定资产 抵押 202,287,363.17 9.14% 公司申请浦发银行贷款 IT设备 服务器及配套 公司申请中银金租融资 固定资产 抵押 98,154,992.24 4.43% IT设备 租赁 服务器及配套 固定资产 抵押 97,840,118.80 4.42% 公司申请北京银行贷款 IT设备 服务器及配套 固定资产 抵押 84,044,985.60 3.80% 公司申请中信银行贷款 IT设备 服务器及配套 公司申请交银金租融资 固定资产 抵押 23,432,069.47 1.06% IT设备 租赁 服务器及配套 暂时闲置的 固定资产 317,429.52 0.01% 涉诉 IT设备 固定资产 总计 - - 506,076,958.80 22.87% - 上述资产权利受限不会对公司生产经营产生重大影响。
	资产名称	资产类别	权利受限类 型	账面价值	占总资产的 比例%	发生原因
	服务器及配套 IT设备	固定资产	抵押	202,287,363.17	9.14%	公司申请浦发银行贷款
	服务器及配套 IT设备	固定资产	抵押	98,154,992.24	4.43%	公司申请中银金租融资 租赁
	服务器及配套 IT设备	固定资产	抵押	97,840,118.80	4.42%	公司申请北京银行贷款
	服务器及配套 IT设备	固定资产	抵押	84,044,985.60	3.80%	公司申请中信银行贷款
	服务器及配套 IT设备	固定资产	抵押	23,432,069.47	1.06%	公司申请交银金租融资 租赁
	服务器及配套 IT设备	固定资产	暂时闲置的 固定资产	317,429.52	0.01%	涉诉
	总计	-	-	506,076,958.80	22.87%	-

第四节 财务会计报告
一、 财务报告的审计情况

是否审计

否

二、 财务报表
(一) 合并资产负债表
单位：元

项目	2025年9月30日	2024年12月31日
流动资产：
货币资金	375,922,757.94	285,850,580.11
结算备付金		-
拆出资金		-
交易性金融资产		-
衍生金融资产		-
应收票据	4,902,267.43	3,706,402.39
应收账款	200,239,401.75	91,304,759.40
应收款项融资		-
预付款项	4,352,499.19	2,087,227.33
应收保费		-
应收分保账款		-
应收分保合同准备金		-
其他应收款	9,369,902.02	6,953,558.31
其中：应收利息		-
应收股利		-
买入返售金融资产		-
存货	80,609,890.05	70,624,505.75
其中：数据资源
合同资产	416,983.60	1,057,370.96
持有待售资产		-
一年内到期的非流动资产		-
其他流动资产	142,407,707.30	122,076,053.45
流动资产合计	818,221,409.28	583,660,457.70
非流动资产：
发放贷款及垫款		-
债权投资		-
其他债权投资		-
长期应收款	15,061,100.00	15,061,100.00
长期股权投资		-
其他权益工具投资		-
其他非流动金融资产	13,000,000.00	-
投资性房地产		-
固定资产	1,110,692,339.76	842,412,345.42
在建工程	76,092,542.12	36,434,037.09
生产性生物资产		-
油气资产		-
使用权资产	88,918,443.24	32,663,183.38
无形资产	8,400,990.16	8,724,823.29
其中：数据资源
开发支出		-
其中：数据资源
商誉	5,052,333.86	5,052,333.86
长期待摊费用	4,198,672.26	4,886,483.50
递延所得税资产	5,263,098.11	6,860,719.82
其他非流动资产	68,384,685.06	547,169.80
非流动资产合计	1,395,064,204.57	952,642,196.16
资产总计	2,213,285,613.85	1,536,302,653.86
流动负债：
短期借款	330,282,489.24	261,378,995.39
向中央银行借款		-
拆入资金		-
交易性金融负债		-
衍生金融负债		-
应付票据	17,920.00	435,120.00
应付账款	203,226,375.59	85,460,818.88
预收款项		-
合同负债	478,217,593.98	416,095,849.84
卖出回购金融资产款		-
吸收存款及同业存放		-
代理买卖证券款		-
代理承销证券款		-
应付职工薪酬	12,222,854.78	39,405,574.52
应交税费	1,674,642.38	526,796.51
其他应付款	1,765,633.02	3,463,245.84
其中：应付利息		-
应付股利		-
应付手续费及佣金		-
应付分保账款		-
持有待售负债		-
一年内到期的非流动负债	198,603,866.55	93,243,894.34
其他流动负债	2,548,386.68	1,612,715.57
流动负债合计	1,228,559,762.22	901,623,010.89
非流动负债：
保险合同准备金		-
长期借款	413,945,793.58	241,867,510.47
应付债券		-
其中：优先股		-
永续债		-
租赁负债	52,652,521.54	9,414,994.40
长期应付款	75,741,696.51	14,605,216.30
长期应付职工薪酬		-
预计负债		-
递延收益	7,610,672.36	8,141,666.67
递延所得税负债	7,952.84	76,379.32
其他非流动负债		-
非流动负债合计	549,958,636.83	274,105,767.16
负债合计	1,778,518,399.05	1,175,728,778.05
所有者权益（或股东权益）：
股本	59,709,405.00	58,230,000.00
其他权益工具		-
其中：优先股		-
永续债		-
资本公积	816,195,964.19	753,863,916.05
减：库存股		-
其他综合收益		-
专项储备		-
盈余公积		-
一般风险准备		-
未分配利润	-454,181,591.42	-462,589,601.83
归属于母公司所有者权益合计	421,723,777.77	349,504,314.22
少数股东权益	13,043,437.03	11,069,561.59
所有者权益（或股东权益）合计	434,767,214.80	360,573,875.81
负债和所有者权益（或股东权益）总计	2,213,285,613.85	1,536,302,653.86

（未完）